年中国纺服加工企业或可“安然过冬”

2009年中国纺服整理企业或可“安稳过冬” 　诸多方面的数据显示，我国经济增速在三季度明显下降，国内也存在经济衰退引起对面料工作装需求下降的风险。根据WIND的消费者信心指数的统计数据，2008年我国消费者信心也逐月下降。因此，2009年上半年将成为面料工作装行业困难的时期。

　　总体预期政策利好 　　

　　由于金融海啸及其相关效应的影响，目前，主要国家经济下滑，全球布料工作装消费整体下降。根据国际货币基金组织2008年11月预测，再加上对1990-2007年美国和欧盟自全球进口面料工作装金额增速和相应宏观经济的敏感性分析，估计2009年，美国自全球进口面料工作装总额将同比下滑5.1%，欧盟将同比下滑1.2%。 　　

　　从2008年的广交会情况来看，2009年的面料工作装出口不容乐观。我国面料工作装产能较大，对美、欧、日三大经济体有较强的依赖性，在这种全球性经济危机情况下，2009年上半年，美欧日经济延续衰退将使我国布料工作装行业面临严峻的考验。 　　

　　然而，其中也不乏诸多利好因素。

　　2008年，考虑到中国布料工作装行业面临的严峻形势，国务院连续几次调高布料工作装业企业出口退税率。显示出政府对这个行业的关注。 　　

　　中国面料工作装行业中，非常是其中的中小企业在解决就业上发挥着重要作用，因此，国家有关部门会进一步出台一些政策扶持。估计2009年马上执行的和可能推出的政策扶持措施将包含：人民币贬值，贷款利率下调，以及地方为推动就业对行业内企业的税收优惠等。 　　

　　出口退税率上调到位、利率下降、人民币兑美元基本持平或贬值、原材料成本下降、出口市场份额提高等继续构成2009年出口企业的主要推动力。 　　

　　部分企业停产行业集中度提高 　　

　　从目前形势看，虽然有一部分企业陷入困境，甚至出现停产、关门的现象，但行业的集中度有所上升，龙头公司增长快于行业整体经济下滑，龙头企业凭借其资金、规模、客户优势和抗风险能力能获得较行业平均水平更高的增长速度，2001-2008年前3季度，面料工作装上市公司前10家利润总额占前40家的市场份额由53%提高到68%。 　

　　中国面料工作装行业的国际竞争力仍旧在全球领先，市场份额提高能有效抵御全球需求放缓行业综合配套优势下，我国布料品工作装综合价格仍明显低于全球和主要竞争国家。2008年欧盟取消中国数量设限，前9月中国出口欧盟15国增长33.6%，市场份额超过35%。2008年1-8月中国出口美国面料工作装平均价格仅为全球和印度的83%和82%，过去17年中国出口美国面料工作装增长了8倍，来自份额提高对增长的贡献度达到70%。1991年美国GDP下滑0.2%，中国对美面料工作装出口仍旧增长5.5%。

　　整理“绑定”品牌一起度寒冬 　　

　　宏观经济预期放缓，居民收入增速回落，工作装内销增速也逐渐放缓。2008年1-3季度城镇居民人均可支配收入同比增长了14.68%，农村人均现金收入同比增19.57%，增速同比下降2.56个点和上升4.15个点。2008年1-3季度，我国城镇居民人均衣着消费839元，同比增长10.58%，增速同比回落5.27个点；1-3季度农村居民人均衣着消费150元，同比增9.64%，增速同比回落7.28个点。全国大型商场工作装2008年1-8月零售量同比增长11.03%，零售额同比增长20.81%。 　　

　　我国人均工作装消费和家纺消费比例远低于发达国家水平，长期来看，我国内销品牌零售和优势家纺企业仍将保持良好增长。参考过去40余年美国、韩国和印度等国家多轮经济周期中居民衣着类消费和宏观经济的关系演变，结合我国1992-2007年国内居民衣着消费和宏观经济之历史，结合宏观上对2009年GDP的推断，估计2009年，我国整体工作装内销市场同比增幅为1.3%-5.3%，平均3.3%。 　　

　　在2008年11月召开的中国工作装协会专业委员会联合年会上，汉帛国际集团总裁高志伟提出一个观点得到业内人士的普遍认可：在2009年，出口企业可以选择合适的国内优势工作装品牌进行合作，共同开发国内国外市场。这种提法有其现实可行性：整理企业有良好的整理和配套能力，品牌企业拥有成熟的国内市场渠道，并具备相对比较丰富的品牌运作经验，在普遍不被看好的2009年，两种类型的企业相互合作，实现优势互补，不失为“你借我房子，我借你棉衣”共同主度过寒冬的方法。 　　

　　出口仍将增长但增幅较小 　　

　　欧美日是我国布料工作装出口主要市场。2008年1-10月布料工作装累计出口1537亿美元，同比增长8.6%，增速较去年同期下降11.5个点。2008年1-9月我国出口欧盟15国259亿美元，同比增长33.6%，出口美国181亿美元，同比下降0.72%，出口日本146亿美元，同比增长6.41%，欧盟15国、美国、日本分别占总出口19.54%、13.66%和11.01%。 　　

　　对主要出口地区布料品工作装消费的敏感性分析，估计2008年和2009年中国布料工作装出口额同比增长将达到6.9%和1.6%，分别为1877亿美元和1906亿美元。 　　

　　以上预测，考虑了2009年人民币对美元汇率保持窄幅波动因素，同时，对2009年美国取消面料工作装配额后的政策保持了慎重乐观，即假定其不会再出台硬性的数量操纵，行业的综合配套优势将保证国内企业市场份额进一步提高约3个点。 　　

　　其它，2009年美国取消对中国布料工作装数量设限，国家将行业出口退税率提高到17%，人民币兑美元平稳抑或贬值，根据国际货币基金组织的全球经济预测和我们对主要国家面料品工作装进口的经济敏感性分析，可以估计2009年行业出口仍将增长，增幅不会太大，在一位数以内。 　

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